交易達人秘技：「三要三不要」的風控鐵律_外匯專題

貨幣交易是一個龐大的投機市場，如何在狡詐多變的行情裡實現穩定獲利？這幾乎是所有交易者苦苦追尋的“聖杯”。其實這一切都是有跡可循的，交易的風險除了來自市場本身，還有一部分來自於交易者自身。所有獲利的交易者不僅在技術方面有豐富的實操經驗，更有非常嚴謹的風控管理系統。本文將詳細剖解資深達人穩定獲利背後的風控管理技巧。

一、影響風控的兩大因素

市場因素

市場走勢直接影響風控決策。交易者在交易層面上的風險，主要來自於市場行情的快速反轉！反轉行情下，交易者通常會採取兩種策略。

第一，是及時停損；第二是逆勢加倉。但多數人會虧損在市場反轉後的逆勢加倉死扛上，這是鐵律。

自身因素

交易中，人性的缺點會被放大無數倍，也就是通常說的貪婪、恐懼等不良交易心理。性格缺陷是交易人生的一道坎，往往在無數的碰壁之後，才能深刻體會。交易者需要不斷修正自身性格缺陷，一方面制定交易計畫並嚴格遵守交易紀律；另一方面設置停利停損。

二、“三要三不要”的風險管理鐵律

1、要密切關注點差

在交易中，需要密切監視點差，慎重選擇點差過高的平台。一般的日內交易員通常將其交易保持在5點至200點之間。如果點差為2點，這意味著需要為獲利20點的交易支付10％的費用。即使將交易保持50點，點差也幾乎佔據了5％。這些點差成本可能會嚴重折損獲利，甚至讓獲利轉變為虧損。

2、要注重貨幣相關性

貨幣對之間的關聯非常緊密，交易有正相關關係的貨幣對時風險也會增加。

假設買入歐元/美元和英鎊/美元，每筆交易的風險為1.5％；這兩種工具之間的相關性非常高（接近+0.90）。這意味著歐元/美元上漲1％，那麼英鎊/美元也上漲0.90％。因此相當於開設了一個頭寸，並冒險承擔了2.7％的風險[（1.5％+ 1.5％）* 0.9 = 2.7％]。

3、要遵守資金管理計畫

分批建倉、輕倉是規避資金風險的重中之重，其次可以根據資金大小設定相應的倉位管理計畫。不同的交易設置或策略有不同的勝率和風險回報比，在勝率較低的設置中可以適當減少倉位，並在勝率較高時可以適當增加倉位。

通常標準的停利是倉位的1%-2%，同時在執行中也是對交易者人性缺點的修正。

4、不要隨機進入市場

發現一個入場訊號時，首先要考慮的是將停損位和停利位放在何處。在確定合理入場點後，再衡量風險回報比是否符合交易要求。如果不符合就放棄入場，耐心等待正確的入場時機，遵循寧可不做也要杜絕做錯的準則。

5、不要過早設置盈虧平衡停損

不要過早地設置盈虧平衡停損，否則在消除成本虧損風險的同時，你也將很快失去潛在的獲利。保護頭寸固然重要，但也要綜合收支平衡策略來做停損停利的決策。

尤其基於常見的技術分析（支撐/阻力位、圖表形態、高點低點或移動平均線）進行交易時，入場位通常非常明顯，因此價格回撤的風險可能隨時都會發生。

6、不要設置固定停利停損

不要設置固定點的停利停損位，一方面是為了避免過早觸發停利停損，提前離場，另一方面是為了抓住價格波動的機會，使利潤最大化。

市場波動性和幅度是不斷變化且不可預測的，波動性較大時，應該設置寬停損和寬停利。在波動性較小時，就必須設置嚴停損和嚴停利。

三、總結

交易市場非常殘酷，而正確的風險管理對控制虧損以及提高獲利發揮著重大作用。無論你是剛進入交易的新手，還是交易了三五年的老手，任何時候都不要輕敵。

交易達人秘技：「三要三不要」的風控鐵律