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周四（10月29日）美聯儲周四凌晨宣布維持利率不變，在9月加息后暫緩進一步收緊貨幣政策，但內部鷹派分歧明顯擴大。聯邦公開市場委員會以10票贊成、2票反對的結果，將聯邦基金利率目標區間保持在3.75%-4%，美聯儲理事庫克和克利夫蘭聯儲主席哈瑪克均主張再次加息25個基點。隨后舉行的新聞發布會上，美聯儲主席沃什沒有為12月會議提供明確政策指引。他表示，當前政策討論仍主要集中在價格穩定問題上，美聯儲需要獲得更多經濟信息后，才能判斷合適的貨幣政策立場。除非發生危機，市場不應過度依賴美聯儲的前瞻性指引。對于當前利率水平是否已經足夠合適，委員會普遍認為此前采取的措施已經開始產生效果，但是否還需要進一步行動，目前尚未得出明確結論。另外，沃什還宣布將調整FOMC會議安排。美聯儲2027年仍將按計劃召開8次會議，但其中一次會議將不對貨幣政策利率進行投票，而是專門討論政策戰略。2028年，8次會議中將有兩次專門用于討論政策戰略，不會對政策利率進行投票。這些會議將不屬于正式的政策決策會議。美元指數震蕩至102.10；非美貨幣分化，澳元兌美元上漲至0.706，歐元兌美元反彈至1.114附近，離岸人民幣到達6.66。現貨黃金回升至4060美元附近，現貨白銀來到54.00美元附近。原油回落至102.70美元附近。

基本面：受法國財政狀況引發的擔憂影響，歐元仍有進一步下跌的空間。目前，歐元兌美元已跌至17個月低點。市場開始懷疑歐洲央行近期加息的必要性，這與9月形成了鮮明對比。當時，市場幾乎確定歐洲央行將在明天的會議上加息。市場預計歐洲央行周四將維持利率不變，而對12月加息的預期也已降至不足80%。

技術面：歐元兌美元H4級別低位反彈，并在48日多空分界線附近運行。此外，MACD雙線與量能柱在零軸下方再次擴張。丹斯克銀行仍預計歐洲央行將在12月加息。如果這一判斷正確，那么市場目前對歐洲央行一年后政策利率的定價就高出了約45個基點。

第一阻力位：1.1210                        第一支撐位：1.1100

第二阻力位：1.1270                        第二支撐位：1.1050

基本面：英國國債和股市上漲，此前財政大臣公布了一份市場已有充分預期的預算案，令投資者相信政府將繼續履行財政紀律承諾。英國國債走高，長期債券領漲，政府公布的發債計劃基本符合預期。銀行股和博彩股上漲帶動大盤走高，原因是針對這兩個行業的加稅措施沒有市場此前擔心的那么嚴厲。

技術面：英鎊兌美元H4級別震蕩反彈，并在48日多空分界線附近運行。另一方面，MACD雙線和量能柱在零軸下方擴張。投資者基本已經消化了這樣一種預期，預算案將避免通過大規模減稅或增加支出推出重大的長期財政刺激措施。

第一阻力位：1.3390                       第一支撐位：1.3280

第二阻力位：1.3440                       第二支撐位：1.3230

基本面：評級機構穆迪認為，日本經濟正在持續增長并實現通脹穩定的道路上出現令人鼓舞的跡象，但一個關鍵考驗將是，這種韌性能否經受住未來的沖擊。穆迪目前給予日本A1評級，這是其第五高的投資級評級，評級展望為穩定。自2014年將日本評級從Aa3下調以來，穆迪一直維持這一評級及展望不變。

技術面：美元兌日元H4級別震蕩盤整，并在48日多空分界線上方運行。此外，MACD雙線和量能柱在零軸附近縮量。日本似乎正在實現更加持續的增長，而通脹預期也穩固地錨定在2%左右。日本經濟已經從持續數十年的增長疲弱和長期低通脹狀態發生轉變。

阻力支撐位：

第一阻力位：158.50                          第一支撐位：157.00

第二阻力位：159.30                          第二支撐位：156.20

基本面：周三公布的澳大利亞通脹數據高于預期，加上澳聯儲官員發表鷹派言論，令市場對政策制定者下周開會時進行今年第五次加息的預期升溫。CPI上季度較前三個月上漲1.3%，超過1.2%的預期漲幅；9月CPI的同比上漲4.3%，高于4.2%的預期。上季度消費者價格加速上漲，并超出市場預期。澳聯儲主席表示，通脹風險依然存在。

技術面：澳元兌美元H4級別持續反彈，并在48日多空分界線上方運行。另一方面，MACD雙線和量能柱在零軸附近擴張。澳大利亞聯邦銀行表示，該行目前預計澳大利亞儲備銀行將在11月將利率上調至4.85%。

阻力支撐位：

第一阻力位：0.7110                        第一支撐位：0.7020

第二阻力位：0.7150                        第二支撐位：0.6980

基本面：金價在4000美元關口承壓震蕩，道富投資管理維持金價有望在2027年一季度末漲至4750至5500美元的判斷，但下調該情景概率至60%。受美聯儲加息預期升溫、美債收益率與美元走高拖累，金價9月大跌，不過黃金ETF資金逆勢流入。該機構報告警示美聯儲或高估AI帶來的生產率紅利，滯脹風險抬升。

技術面：黃金H4級別震蕩反彈，并在48日多空分界線附近運行。然而，MACD雙線和量能柱在零軸附近縮量。技術面上4000美元是重要心理支撐，一旦跌破，深度回調風險將加大。4000美元關口正在考驗投資者對黃金的信心。

阻力支撐位：

第一阻力位：4077.00                          第一支撐位：4044.00

第二阻力位：4095.00                          第二支撐位：4025.00

基本面：沙特能源大臣表示，沙特東西輸油管道當前輸送量已經達到580萬桶/日。這條橫貫阿拉伯半島的管道，9月10日遭遇來自伊拉克方向的無人機襲擊后被迫關停，市場一度擔憂沙特繞開霍爾木茲海峽的核心出口通道癱瘓。但沙特僅用五至六天便完成搶修復產，當前輸油規模接近管道700萬桶/日總運力的80%以上。

技術面：原油H4級別震蕩回落，并在48日多空分界線附近運行。另一方面，MACD雙線和量能柱在零軸附近縮量。管道快速恢復運力，直接緩解市場對于沙特原油出口中斷的擔憂，成為壓制油價的關鍵供給變量。

阻力支撐位：

第一阻力位：105.00                           第一支撐位：98.00

第二阻力位：107.00                           第二支撐位：95.00

基本面：瑞銀將可口可樂股票目標價從$104上調至$106，并在公司公布季度業績后維持買入評級。可口可樂實現了7%的有機銷售增長，超出市場預期259個基點，更優異的利潤率表現推動每股收益超預期。公司將2026財年有機銷售增長展望上調至此前區間以上，并提高了調整后每股收益指引。

技術面：可口可樂日線級別高位震蕩，并在48日多空分界線上方運行。此外，MACD雙線和量能柱在零軸上方收斂。鑒于可口可樂營收與利潤的高能見度，以及市場對其長期有機銷售增長模式持續性的信心，其估值相對歷史水平享有溢價有權證支撐。

阻力支撐位：

第一阻力位：100.00                           第一支撐位：87.00

第二阻力位：105.00                           第二支撐位：80.00